海虹公司财务分析案例 海虹公司2005年的资产负债表如2-1所示。 表2-1 资产负债表 单位:万元 资产 年初数 年末数 负债及所有者权益 年初数 年末数 货币资金 110 116 短期借款 180 200 短期投资 80 100 应付账款 182 285 应收账款 350 472 应付工资 60 65 存货 304 332 应交税金 48 60 流动资产合计 844 1020 流动负债合计 470 610 长期借款 280 440 固定资产 470 640 应付债券 140 260 长期投资 82 180 长期应付款 44 50 无形资产 18 20 负债合计 934 1360 股本 300 300 资本 50 70 盈余 84 92 未分配利润 46 38 股东权益合计 480 500 资产总计 1414 1860 负债及股东权益总计 1414 1860 另外,公司2005年主营业务收入(赊销收入)是5680万元,主营业务成本是3480万元。 表2-2 2005年财务比率行业标准指标统计表 财务比率 行业均值 流动比率 2 速动比率 1.2 资产负债率 0.42 应收账款周转率 16 存货周转率 8.5 总资产周转率 2.65 思考题: 1 、计算该公司2005年年初与年末的流动比率、速动比率、资产负债率,并分析公司的偿债能力。 2 、计算该公司2005年应收账款周转率、存货周转率、总资产周转率,并分析该公司的营运能力。